비상장법인 감사시장 집중도와 감사인 재선임
Asian Tax Journal 19권 4호 (2018), 107-127쪽
초록
본 연구는 감사시장의 집중도가 감사인 간 경쟁에 미치는 영향을 검토하는 것을 목적으로 한다 . 구체적으로 산업별 － 연도별 허핀달 지수로 측정한 감사인 집중도가 감사인 교체 여부로 측정한 감사인 간 경쟁에 어떠한 영향을 미치는지 살펴본다 . 추가적으로 감사인 간 경쟁을 감사인 교체뿐만 아니라 저가수임 측면에서 살펴본다 . 소수의 대형감사인에 의해 감사시장이 집중되면 , 감사인 간 경쟁을 저해하여 감사품질은 낮아지고 독과점 이윤 추구로 인해 감사보수는 오히려 높아질 것이라는 우려가 존재한다 . 이에 대해 선행연구들은 혼재된 결과를 보이고 있으며 , 이러한 결과들은 상장법인에 국한된 결과이므로 비상장법인 감사시장을 포함하여 더 많은 연구가 수행될 필요가 있다 . 기업은 상장법인들은 물론 다수의 비상장법인들로 구성되기 때문에 , 이들의 감사품질 제고에 대해 사회에서 더 많은 관심을 가져야 한다 . 국가의 전반적인 회계투명성을 제고하기 위해서는 상장기업은 물론 비상장기업을 포함한 전체 기업에서 감사인 간 정상적인 경쟁이 이루어지는지를 확인하는 것이 요구된다 . 본 연구는 2012 년부터 2015 년까지 비상장외부감사대상법인을 대상으로 감사시장의 집중도가 감사인 교체에 미치는 영향을 회귀분석을 실시하여 살펴보았다 . 분석 결과 , 비상장법인에서 허핀달 지수로 측정한 감사인 집중도와 감사인 교체는 무관한 것으로 나타났다 . 이러한 결과는 감사인 경쟁을 저가수임 여부로 측정한 경우에도 일관성 있게 나타났다 . 다수의 회계법인 등이 비상장법인에게 감사서비스를 제공하고 있지만 상장법인에 대한 선행연구의 결과와 달리 , 감사인 집중도가 감사인 재선임 가능성을 높인다는 증거를 발견할 수 없었다 . 본 연구의 공헌점은 다음과 같다 . 첫째 , 선행연구의 방법론을 보완하고 개별기업의 감사인 교체 가능성을 직접 검토하여 좀 더 정교한 연구 결과를 제시하였다 . 둘째 , 상대적으로 연구가 부족한 비상장법인에 대한 실증결과를 추가하여 비상장법인에 대한 이해의 폭을 확대하였다 .
키워드
- 감사시장 집중도
- 감사인 경쟁
- 감사인 재선임
- 감사보수
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